公司出品｜WEMONEY研究所

文｜林中田

近期，有使用者向WEMONEY研究所反映他们透过黄瓜埋单分期付款的专业课程，分期付款付谢华之后，却难以听课。

黄瓜埋单是国内“先拍后付”的信用风险消费产品。黄瓜埋单简单来说就是实体店版的花呗分期付款，但黄瓜埋单最大特点是不向C端收本息和其他佣金，透过向B端店家缴交佣金达成一致盈利模式可持续。

黄瓜埋单现阶段和华联大型超市、广州输陀四海、广州喜荟城等密切合作。此外，黄瓜埋单还和泰康小额贷款密切合作。

01、黄瓜买单欠交达23.725%，难控密切合作店家产品质量

日前，来自甘肃的小张告诉WEMONEY研究所，2022年4月他报名者了海王基础教育的圣戈当斯区“工商管理学”专业课程，专业课程服务费总共为12480元。小张仍迟疑一再是否报课，该Beaurepaire机构同学则表示，专业课程可以分期付款缴付因此是零本息，推荐小张用“黄瓜埋单”进行缴付。

小张在该同学的辅导下，注册登记了黄瓜埋单，并购买了该专业课程，定金600元，余下的11880元透过黄瓜埋单，分第三期缴付每星期1980元。

在开学一两年后，小张因为禽流感原因欠费了。小张自述道，欠费后黄瓜埋单数次恳求小张按期银行贷款人。

小张提供更多的银行贷款合约显示，若使用者欠费将产生欠费欠交，欠交服务费为每星期0.065%，即年化23.725%。

在欠费后，小张发现难以自学圣戈当斯区专业课程。海王基础教育的有关值班人员则表示，小张现阶段一直是欠费状态，所以被“休学”了。

小张数次和海王基础教育沟通交流启用专业课程，但海王基础教育有关值班人员，以学生学杂费欠费强制性休学为由，婉拒提供更多服务和专业课程。

小张认为他们加上定金已经缴付了8520元，因此在报名者阶段，海王基础教育“介导贷款”，而黄瓜埋单没有查证密切合作店家的风险，如果不能正常听课就应该退费。

黄瓜埋单对小张则表示，“是否启用该服务，由使用者根据自身需求决定，在其操作启用该服务过程中，产品交互端有清晰的授权提示及使用者注册登记等有关协议入口，可供使用者了解服务详情。”

小张认为应该解除合约，并退回部分专业课程服务费，截至发稿黄瓜埋单和海王基础教育现阶段没给出解决方案。

一位法学院的同学对小张的遭遇则表示，使用者和黄瓜埋单存在借贷关系，但和海王基础教育只有专业课程服务关系。海王基础教育以欠费强制性使用者休学已经违约了。

小张告诉WEMONEY研究所，刚开始办理入学，就是在机构同学的介导下才办理了分期付款贷款，如今缴付了8000多元，仍然难以听课也难以休学，这8000多元等于是“打水漂”了。

在黑猫投诉[投诉入口]上，大量使用者投诉在基础教育机构、健身房等场景被介导办理黄瓜埋单分期付款付款。使用者称，在健身机构办完卡后，让学生办理了“黄瓜埋单”分期付款贷款，而部分健身房已经跑路了。

对此，黄瓜埋单有关人员则表示，业务密切合作中如果遇到消费者对商品产品质量或者店家服务的投诉，会协助对接督促店家，对于不积极处理问题的店家，黄瓜埋单会予以终止密切合作。

02、密切合作泰康小额贷款、华联大型超市等平台，欲结构调整saas服务商

黄瓜埋单是一款信用风险缴付类产品，其本质是消费金融。

WEMONEY研究所发现，黄瓜埋单现阶段和泰康小额贷款有密切合作。黄瓜埋单的运营公司是海南仙麦厚福电子商务有限责任公司。黄瓜埋单APP显示，黄瓜埋单的开发者为海南泰康普惠小额贷款有限公司（以下简称“泰康小额贷款”）。使用者注册登记协议则显示，使用者同意授权泰康小额贷款等资金方向征信部门报送有关数据，包括信用风险信息，欠费记录等不良信息将在征信报告中予以体现。

据泰康有关人员透露道，泰康仅负责了黄瓜埋单APP的开发和部分的资金密切合作，黄瓜埋单的运营权仍属于他们他们的团队。

近期，有媒体报道，华联大型超市APP购物推出了一款名为“会员付”的信用风险缴付产品。WEMONEY研究所了解到这款产品是由黄瓜埋单提供更多的服务。“会员付”介绍显示，是一种先拍后付产品，实质是消费分期付款。使用者启用“会员付”并绑定个人信息提交申请后，可以透过信用风险卡、借记卡等形式缴付1/4首付，尾款在三个月内按月银行贷款人，“4期免息，0佣金”，“首付0元的，3期0息”。

有接近黄瓜埋单的人士透露，现阶段黄瓜埋单并没有小额贷款牌照，未来有申请消费金融牌照的意向。此前，黄瓜埋单通道密切合作的是上海嘉定通华小额贷款有限公司，这是万向集团旗下的一张小额贷款牌照，同时通联缴付也有持股。

谈到存量“先拍后付”合规问题，该负责人则表示，黄瓜埋单没有计划申请有关的金融牌照，而且西瓜埋单也有意去金溶化。

“先拍后付”提供更多了一种新的消费方式，但现阶段在国内并没有如“花呗”一样快速发展起来。

黄瓜埋单的有关负责人告诉WEMONEY研究所，现阶段黄瓜埋单正在结构调整升级，“先拍后付”仅作为基础盘的业务，黄瓜埋单现阶段在做saas数字化营销的服务，在2022年初，黄瓜在2.0阶段从To C的消费金融产品转向To B产品“会员付”，重点发力解决商场和会员之间的链接，帮购物中心和百货建设他们的会员数字化运营、缴付系统。

2021年8月，黄瓜埋单完成近1亿美元A轮融资，此后再无融资信息。黄瓜埋单有关人员未透露是否有上市计划。